1. Quản lý vốn
Trong kỳ, công ty sống chủ yếu bằng nguồn tiền từ hoạt động kinh doanh và họ sử dụng số tiền này để chi trả cho các hoạt động tài chính.
Dòng tiền thuần của công ty có xu hướng tăng nhẹ vì doanh nghiệp trong kỳ vừa qua không phải chi trả cho các hoạt động đầu tư, tuy nhiên dòng tiền từ hoạt động kinh doanh trong thời gian qua có xu hướng giảm, nên dù dòng tiền thuần có xu hướng tăng nhưng đây không phải là một điều tích cực với doanh nghiệp.
Tính thanh khoản của công ty trong kỳ hiện tại lớn hơn 2.5, với mức chỉ số này, công ty có tính thanh khoản ở mức an toàn. Doanh nghiệp có khả năng trả được các khoản nợ ngắn khi chúng đáo hạn mà không gặp bất kỳ vấn đề gì về tài chính trong kỳ.
2. Kiểm soát hiệu quả hoạt động.
Trong kỳ vừa qua, biên lãi gộp của DN có xu hướng giảm nhẹ so với kỳ trước đó. Với chỉ số như ở kỳ hiện tại, DN có TSLN ở mức cạnh tranh cao so với mặt bằng chung của ngành. Tuy nhiên, với mức chỉ số như trên, DN chưa thể tự chủ động kênh phân phối của riêng họ.
Trong kỳ vừa qua, lợi nhuận mà doanh nghiệp kiếm được chủ yếu từ hoạt động kinh doanh của họ. Mức lợi nhuận của DN có xu hướng giảm khá mạnh trong kỳ vừa qua, bởi vì DN không có phần lợi nhuận khác ở kỳ này. Điều này dù làm giảm LN của DN, tuy nhiên nó phản ánh được DN đã bắt đầu ngày càng tập trung vào các hoạt động kinh doanh của họ và cố gắng, kiểm soát và tối ưu hóa được lợi nhuận từ các chính sách kinh doanh.
ROE của doanh nghiệp có xu hướng giảm trong kỳ vừa qua là bởi vì lợi nhuận mà họ kiếm được đã giảm khá mạnh trong thời gian qua.
3. Kiểm soát hiệu suất sử dụng tài sản
Với chỉ số ROE như hiện nay, doanh nghiệp không thể thu hút được các quỹ đầu tư tham gia vào góp vốn, tỷ suất sinh lời của DN nằm ở mức khá thấp.
Việc ROE có xu hướng giảm mạnh qua các kỳ và không có dấu hiệu tăng trưởng trở lại là do việc hiệu suất sử dụng tài sản của DN (ROA) hiện tại đang gặp khá nhiều vấn đề., họ không thể tối ưu hóa và tăng trưởng được nguồn lực từ bên trong, ngược lại hiệu suất còn giảm đi khá nhiều trong thời gian vừa qua.
4. Cơ cấu tài sản
Các khoản mục tài sản chiếm tỷ trọng lớn nhất của DN trong kỳ vừa qua chính là Đầu tư ngắn hạn và Tài sản cố định. Với đầu tư ngắn hạn, khoản mục này có xu hướng tăng trong kỳ vừa qua, đối với Tài sản cố định thể hiện xu hướng ngược lại trong cùng khoảng thời gian
Nợ/TTS của DN có xu hướng tăng nhẹ so với cùng kỳ năm ngoái. Tuy vậy, mức chỉ số này của DN đang nằm trong trạng thái rất an toàn. Doanh nghiệp đảm bảo các khoản nợ dài hạn bằng mức tài sản cao.
Trong 3 năm gần nhất, DN có chi đầu tư cho các khoản TSCĐ. Tuy nhiên, khi so sánh với chi phí khấu hao của DN trong cùng khoảng thời gian đó, chúng ta có thể thấy được rằng mức chi này cực kỳ thấp, không đáng kể so với số khấu hao hàng năm.
5. Tăng trưởng bền vững
Lợi nhuận thuần của DN có xu hướng giảm hơn 10% trong kỳ vừa qua, đây là một mức giảm khá đáng kể. Điều này cho chúng ta thấy DN đang gặp vấn đề trong việc tăng trưởng, các sản phẩm tiêu thụ trở nên ít hơn so với kỳ trước đó, và mức tăng trưởng này không thể thu hút được các NĐT.
Lợi nhuận sau thuế của DN giảm 61% so với kỳ trước đó, và mức lợi nhuận sau thuế này đang có xu hướng giảm qua các kỳ.
6. Phân tích ngành nghề
BHN có điểm số nằm ở nhóm trung bình. BHN cao hơn so với bình quân toàn thị trường
Doanh nghiệp có khả năng sinh lời thấp so với mặt bằng chung, có thị phần và quy mô nhỏ trong ngành.
Doanh nghiệp có dòng tiền tương đối lành mạnh.
(Bài phân tích chỉ là quan điểm cá nhân. Không phải khuyến nghị đầu tư. Chỉ mang tính chất tham khảo)
Nếu các anh chị muốn biết thêm về cách phân tích báo cáo tài chính hiệu quả và thực tế, thì khóa học này sẽ giúp anh chị giải quyết những vấn đề trên:
http://clevercfo.com/khoa-hoc-phan-tich-bao-cao-tai-chinh-online
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Nafoods Group (NAF) Quý 1/2022:
danketoan.com
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Bia - Rượu - Nước giải khát Sài Gòn (SAB) Quý 1/2022:
danketoan.com
Trong kỳ, công ty sống chủ yếu bằng nguồn tiền từ hoạt động kinh doanh và họ sử dụng số tiền này để chi trả cho các hoạt động tài chính.
Dòng tiền thuần của công ty có xu hướng tăng nhẹ vì doanh nghiệp trong kỳ vừa qua không phải chi trả cho các hoạt động đầu tư, tuy nhiên dòng tiền từ hoạt động kinh doanh trong thời gian qua có xu hướng giảm, nên dù dòng tiền thuần có xu hướng tăng nhưng đây không phải là một điều tích cực với doanh nghiệp.
Tính thanh khoản của công ty trong kỳ hiện tại lớn hơn 2.5, với mức chỉ số này, công ty có tính thanh khoản ở mức an toàn. Doanh nghiệp có khả năng trả được các khoản nợ ngắn khi chúng đáo hạn mà không gặp bất kỳ vấn đề gì về tài chính trong kỳ.
2. Kiểm soát hiệu quả hoạt động.
Trong kỳ vừa qua, biên lãi gộp của DN có xu hướng giảm nhẹ so với kỳ trước đó. Với chỉ số như ở kỳ hiện tại, DN có TSLN ở mức cạnh tranh cao so với mặt bằng chung của ngành. Tuy nhiên, với mức chỉ số như trên, DN chưa thể tự chủ động kênh phân phối của riêng họ.
Trong kỳ vừa qua, lợi nhuận mà doanh nghiệp kiếm được chủ yếu từ hoạt động kinh doanh của họ. Mức lợi nhuận của DN có xu hướng giảm khá mạnh trong kỳ vừa qua, bởi vì DN không có phần lợi nhuận khác ở kỳ này. Điều này dù làm giảm LN của DN, tuy nhiên nó phản ánh được DN đã bắt đầu ngày càng tập trung vào các hoạt động kinh doanh của họ và cố gắng, kiểm soát và tối ưu hóa được lợi nhuận từ các chính sách kinh doanh.
ROE của doanh nghiệp có xu hướng giảm trong kỳ vừa qua là bởi vì lợi nhuận mà họ kiếm được đã giảm khá mạnh trong thời gian qua.
3. Kiểm soát hiệu suất sử dụng tài sản
Với chỉ số ROE như hiện nay, doanh nghiệp không thể thu hút được các quỹ đầu tư tham gia vào góp vốn, tỷ suất sinh lời của DN nằm ở mức khá thấp.
Việc ROE có xu hướng giảm mạnh qua các kỳ và không có dấu hiệu tăng trưởng trở lại là do việc hiệu suất sử dụng tài sản của DN (ROA) hiện tại đang gặp khá nhiều vấn đề., họ không thể tối ưu hóa và tăng trưởng được nguồn lực từ bên trong, ngược lại hiệu suất còn giảm đi khá nhiều trong thời gian vừa qua.
4. Cơ cấu tài sản
Các khoản mục tài sản chiếm tỷ trọng lớn nhất của DN trong kỳ vừa qua chính là Đầu tư ngắn hạn và Tài sản cố định. Với đầu tư ngắn hạn, khoản mục này có xu hướng tăng trong kỳ vừa qua, đối với Tài sản cố định thể hiện xu hướng ngược lại trong cùng khoảng thời gian
Nợ/TTS của DN có xu hướng tăng nhẹ so với cùng kỳ năm ngoái. Tuy vậy, mức chỉ số này của DN đang nằm trong trạng thái rất an toàn. Doanh nghiệp đảm bảo các khoản nợ dài hạn bằng mức tài sản cao.
Trong 3 năm gần nhất, DN có chi đầu tư cho các khoản TSCĐ. Tuy nhiên, khi so sánh với chi phí khấu hao của DN trong cùng khoảng thời gian đó, chúng ta có thể thấy được rằng mức chi này cực kỳ thấp, không đáng kể so với số khấu hao hàng năm.
5. Tăng trưởng bền vững
Lợi nhuận thuần của DN có xu hướng giảm hơn 10% trong kỳ vừa qua, đây là một mức giảm khá đáng kể. Điều này cho chúng ta thấy DN đang gặp vấn đề trong việc tăng trưởng, các sản phẩm tiêu thụ trở nên ít hơn so với kỳ trước đó, và mức tăng trưởng này không thể thu hút được các NĐT.
Lợi nhuận sau thuế của DN giảm 61% so với kỳ trước đó, và mức lợi nhuận sau thuế này đang có xu hướng giảm qua các kỳ.
6. Phân tích ngành nghề
BHN có điểm số nằm ở nhóm trung bình. BHN cao hơn so với bình quân toàn thị trường
Doanh nghiệp có khả năng sinh lời thấp so với mặt bằng chung, có thị phần và quy mô nhỏ trong ngành.
Doanh nghiệp có dòng tiền tương đối lành mạnh.
(Bài phân tích chỉ là quan điểm cá nhân. Không phải khuyến nghị đầu tư. Chỉ mang tính chất tham khảo)
Nếu các anh chị muốn biết thêm về cách phân tích báo cáo tài chính hiệu quả và thực tế, thì khóa học này sẽ giúp anh chị giải quyết những vấn đề trên:
http://clevercfo.com/khoa-hoc-phan-tich-bao-cao-tai-chinh-online
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Nafoods Group (NAF) Quý 1/2022:
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Nafoods Group (NAF) Quý 1/2022
1. Quản lý vốn Trong kỳ, công ty sống chủ yếu bằng nguồn tiền từ hoạt động kinh doanh và tài chính, họ sử dụng nguồn tiền này để chi trả cho các hoạt động từ đầu tư. Dòng tiền thuần của công ty có xu hướng giảm trong kỳ vừa qua bởi vì dòng tiền từ các hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp có xu...
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Bia - Rượu - Nước giải khát Sài Gòn (SAB) Quý 1/2022
1. Quản lý vốn Trong kỳ, công ty sống chủ yếu bằng nguồn tiền từ hoạt động kinh doanh và sử dụng số tiền này để chi trả cho các hoạt động đầu tư và tài chính. Dòng tiền thuần của công ty kỳ vừa qua có xu hướng không đổi so với cùng kỳ năm trước, bởi các dòng tiền nhận được từ hoạt động kinh...
