1. Quản lý vốn
Trong kỳ, công ty sống bằng nguồn tiền từ các hoạt động tài chính, và họ sử dụng nguồn tiền này để chi cho các hoạt động đầu tư và các hoạt động kinh doanh của DN.
Dòng tiền thuần tuy đang đạt mức âm nhưng có xu hướng giảm so với kỳ trước đó. Lý do là vì doanh nghiệp đã thu được nguồn tiền từ các hoạt động tài chính để chi trả cho các hoạt động đầu tư, kinh doanh và số tiền phải chi này ít hơn số tiền kỳ trước khi DN kiếm được tiền từ các HĐKD và chi cho các hoạt động tài chính và đầu tư.
Trong kỳ vừa qua, tính thanh khoản của doanh nghiệp dưới 1 và liên tục duy trì qua nhiều kỳ, cảnh báo về việc DN sử dụng nguồn vốn ngắn để đi đầu tư dài.
2. Khả năng sinh lời
Doanh thu có mức tăng trưởng khá đáng kể trong kỳ vừa qua.
Biên lợi nhuận gộp của DN có giảm nhưng không quá đáng kể so với kỳ trước, chỉ số này hiện tại của công ty đang ở mức trung bình, không hấp dẫn các NĐT. Với tỷ suất LNG như trên, DN không thể chủ động tạo ra kênh phân phối của riêng mình.
Lợi nhuận của kỳ hiện tại giảm hơn 20% so với cùng kỳ năm ngoái, và xu hướng tăng trưởng lợi nhuận của DN đang giảm rất mạnh trong kỳ vừa qua.
Doanh nghiệp luôn có mức ROE hấp dẫn được các quỹ đầu tư tham gia góp vốn trong các kỳ vừa qua, và chỉ số này có xu hướng giảm nhẹ so với kỳ trước đó.
ROE giảm trong kỳ vừa qua là do lợi nhuận giảm do hiệu quả sử dụng tài sản của DN giảm trong kỳ vừa qua.
3. Cơ cấu tài sản
Tài sản cố định và tổng hàng tồn kho chiếm tỷ trọng lớn nhất với chỉ số lần lượt là 40% và 36% trong DN. Với TSCĐ, chỉ số này giảm 4% so với kỳ trước, trong cùng thời gian đó, ở chỉ số tổng hàng tồn kho, con số này tăng tới 13%.
Nợ/TTS đang giảm trong kỳ vừa qua và hiện tại công ty cần thận trọng với các khoản nợ trong dài hạn.
Doanh nghiệp có đầu tư trong 3 năm gần nhất, nhưng khi so với khấu hao, số tiền đầu tư vẫn còn khá nhỏ, chỉ bằng một nửa chi phí khấu hao qua các năm.
(Bài phân tích chỉ là quan điểm cá nhân. Không phải khuyến nghị đầu tư. Chỉ mang tính chất tham khảo)
Nếu các anh chị muốn biết thêm về cách phân tích báo cáo tài chính hiệu quả và thực tế, thì khóa học này sẽ giúp anh chị giải quyết những vấn đề trên:
http://clevercfo.com/khoa-hoc-phan-tich-bao-cao-tai-chinh-online
Một số bài phân tích trước đây:
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Sữa Việt Nam (VNM) Quý 4/2021:
danketoan.com
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Tổng công ty Tín Nghĩa (TID) Quý 4/2021:
danketoan.com
Trong kỳ, công ty sống bằng nguồn tiền từ các hoạt động tài chính, và họ sử dụng nguồn tiền này để chi cho các hoạt động đầu tư và các hoạt động kinh doanh của DN.
Dòng tiền thuần tuy đang đạt mức âm nhưng có xu hướng giảm so với kỳ trước đó. Lý do là vì doanh nghiệp đã thu được nguồn tiền từ các hoạt động tài chính để chi trả cho các hoạt động đầu tư, kinh doanh và số tiền phải chi này ít hơn số tiền kỳ trước khi DN kiếm được tiền từ các HĐKD và chi cho các hoạt động tài chính và đầu tư.
Trong kỳ vừa qua, tính thanh khoản của doanh nghiệp dưới 1 và liên tục duy trì qua nhiều kỳ, cảnh báo về việc DN sử dụng nguồn vốn ngắn để đi đầu tư dài.
2. Khả năng sinh lời
Doanh thu có mức tăng trưởng khá đáng kể trong kỳ vừa qua.
Biên lợi nhuận gộp của DN có giảm nhưng không quá đáng kể so với kỳ trước, chỉ số này hiện tại của công ty đang ở mức trung bình, không hấp dẫn các NĐT. Với tỷ suất LNG như trên, DN không thể chủ động tạo ra kênh phân phối của riêng mình.
Lợi nhuận của kỳ hiện tại giảm hơn 20% so với cùng kỳ năm ngoái, và xu hướng tăng trưởng lợi nhuận của DN đang giảm rất mạnh trong kỳ vừa qua.
Doanh nghiệp luôn có mức ROE hấp dẫn được các quỹ đầu tư tham gia góp vốn trong các kỳ vừa qua, và chỉ số này có xu hướng giảm nhẹ so với kỳ trước đó.
ROE giảm trong kỳ vừa qua là do lợi nhuận giảm do hiệu quả sử dụng tài sản của DN giảm trong kỳ vừa qua.
3. Cơ cấu tài sản
Tài sản cố định và tổng hàng tồn kho chiếm tỷ trọng lớn nhất với chỉ số lần lượt là 40% và 36% trong DN. Với TSCĐ, chỉ số này giảm 4% so với kỳ trước, trong cùng thời gian đó, ở chỉ số tổng hàng tồn kho, con số này tăng tới 13%.
Nợ/TTS đang giảm trong kỳ vừa qua và hiện tại công ty cần thận trọng với các khoản nợ trong dài hạn.
Doanh nghiệp có đầu tư trong 3 năm gần nhất, nhưng khi so với khấu hao, số tiền đầu tư vẫn còn khá nhỏ, chỉ bằng một nửa chi phí khấu hao qua các năm.
(Bài phân tích chỉ là quan điểm cá nhân. Không phải khuyến nghị đầu tư. Chỉ mang tính chất tham khảo)
Nếu các anh chị muốn biết thêm về cách phân tích báo cáo tài chính hiệu quả và thực tế, thì khóa học này sẽ giúp anh chị giải quyết những vấn đề trên:
http://clevercfo.com/khoa-hoc-phan-tich-bao-cao-tai-chinh-online
Một số bài phân tích trước đây:
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Sữa Việt Nam (VNM) Quý 4/2021:
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Sữa Việt Nam (VNM) Quý 4/2021
1. Quản lý vốn. Trong kỳ, công ty sống nhờ nguồn tiền từ các hoạt động kinh doanh, và họ sử dụng nguồn tiền này để chi cho các hoạt động tài chính và đầu tư. Dòng tiền thuần của công ty có xu hướng tăng nhờ dòng tiền thu vào từ các hoạt động kinh doanh cao hơn dòng tiền chi ra cho hoạt động tài...
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Tổng công ty Tín Nghĩa (TID) Quý 4/2021
1. Quản lý vốn Trong kỳ vừa qua, công ty sống chủ yếu bằng nguồn tiền từ HĐKD và một ít nguồn tiền từ hoạt động đầu tư tài chính, họ dùng nguồn tiền này để chi cho các hoạt động về đầu tư. Dòng tiền thuần trong công ty có xu hướng tăng nhờ vào nguồn tiền kiếm được từ HĐKD trong kỳ vừa qua ngày...
