1. Quản lý vốn
Trong kỳ, công ty sống bằng nguồn tiền từ hoạt động kinh doanh và hoạt động tài chính, họ sử dụng số tiền này để chi trả cho các hoạt động đầu tư trong khoảng thời gian này.
Dòng tiền thuần của doanh nghiệp trong kỳ vừa qua có xu hướng giảm là do số tiền kiếm được từ hoạt động đầu tư của kỳ trước đã giảm mạnh, và hiện tại DN đã phải chi trả tiền cho các khoảng hoạt động đầu tư.
Tính thanh khoản của doanh nghiệp ở kỳ hiện tại thấp hơn 2.5. Với chỉ số như hiện tại, DN có tính thanh khoản nằm ở mức trung bình so với mặt bằng chung của ngành. Doanh nghiệp có thể chi trả được các khoản nợ ngắn khi chúng đáo hạn, tuy nhiên đôi lúc sẽ gặp vấn đề về các khoản nợ này.
2. Kiểm soát hiệu quả hoạt động
Biên lãi gộp của doanh nghiệp ở kỳ hiện tại có xu hướng giảm ở kỳ hiện tại. Với chỉ số như hiện tại, DN có biên lãi gộp nằm ở mức trung bình so với mặt bằng chung của ngành. Hiện tại, họ chưa thể chủ động được các kênh phân phối của riêng mình.
Trong kỳ, nguồn lợi nhuận của doanh nghiệp chủ yếu đến từ các hoạt động khác. Điều này cho thấy doanh nghiệp hiện đang gặp vấn đề về các hoạt động kinh doanh chính của mình, họ không thể kiếm tiền từ các hoạt động này. Lợi nhuận từ các hoạt động kinh doanh của DN cũng có xu hướng giảm mạnh trong khoảng thời gian này, và cho tới hiện tại DN không thể kiếm được lợi nhuận từ hoạt động cốt lõi của mình, một điều đáng phải báo động.
ROE của doanh nghiệp có xu hướng giảm trong kỳ hiện tại là do lợi nhuận của doanh nghiệp có xu hướng giảm mạnh ở khoảng thời điểm này.
3. Kiểm soát hiệu suất sử dụng tài sản
ROE của doanh nghiệp ở thời điểm hiện tại không thể thu hút được các quỹ đầu tư tham gia vào góp vốn, khi góp vốn vào, các NĐT không kiếm được bất kỳ lợi nhuận nào ở thời điểm hiện tại.
Việc ROE có xu hướng giảm trong kỳ vừa qua là do hiệu suất sử dụng tài sản (ROA) của doanh nghiệp có xu hướng giảm mạnh trong thời điểm hiện tại. Doanh nghiệp không thể kiếm được nhiều nguồn lợi nhuận hơn từ chính nguồn tài sản của mình.
4. Cơ cấu tài sản
Khoản mục chiếm tỷ trọng lớn nhất trong danh mục tài sản ở kỳ hiện tại là Phải thu ngắn hạn và Đầu tư ngắn hạn. Với Đầu tư ngắn hạn, khoản mục này có xu hướng không đổi trong kỳ vừa qua, còn Phải thu ngắn hạn thì thể hiện xu hướng tăng nhẹ ở khoảng thời điểm này.
Nợ/TTS có xu hướng tăng trong kỳ vừa qua. Với chỉ số như hiện tại, DN có Nợ/TTS nằm ở mức an toàn so với mặt bằng chung của ngành. Doanh nghiệp đảm bảo được khoản nợ dài hạn bằng mức tài sản cao.
Trong 3 năm gần nhất doanh nghiệp có chi đầu tư cho các khoản Tài sản cố định. Tuy nhiên, khi so sánh với mức khấu hao trong cùng khoảng thời gian này, thì chi phí đầu tư nằm ở mức khá thấp, thậm chí không quá đáng kể so với những chi phí được trích trong khoảng thời gian này. Tuy nhiên ở kỳ gần nhất, chi phí đầu tư đang có chiều hướng tăng lên mạnh.
5. Tăng trưởng bền vững
Doanh thu thuần của doanh nghiệp có xu hướng giảm khá đáng kể trong kỳ vừa qua, điều này phản ánh được doanh nghiệp đang gặp vấn đề về việc tăng trưởng và không thể thu hút được các nhà đầu tư cùng tham gia vào góp vốn.
Lợi nhuận sau thuế của doanh nghiệp giảm 100% ở kỳ hiện tại. Xu hướng tăng trưởng lợi nhuận của DN qua các kỳ hiện đang là xu hướng giảm.
6. Phân tích ngành nghề
CTD có điểm số nằm ở nhóm trung bình. CTD cao hơn so với bình quân toàn thị trường
Doanh nghiệp có khả năng sinh lời thấp so với mặt bằng chung. Doanh nghiệp có mức sinh lời thấp hơn so với bình quân ngành ở đa phần các chỉ tiêu.
Doanh nghiệp có tính cam kết tốt với cổ đông. Doanh nghiệp có chính sách cổ tức hợp lý và thực hiện tốt các nghĩa vụ và lợi ích với cổ đông.
Doanh nghiệp tuân thủ tốt hoạt động công bố thông tin, quy tắc kế toán và quy định pháp luật.
(Bài phân tích chỉ là quan điểm cá nhân. Không phải khuyến nghị đầu tư. Chỉ mang tính chất tham khảo)
Nếu các anh chị muốn biết thêm về cách phân tích báo cáo tài chính hiệu quả và thực tế, thì khóa học này sẽ giúp anh chị giải quyết những vấn đề trên:
http://clevercfo.com/khoa-hoc-phan-tich-bao-cao-tai-chinh-online
Trong kỳ, công ty sống bằng nguồn tiền từ hoạt động kinh doanh và hoạt động tài chính, họ sử dụng số tiền này để chi trả cho các hoạt động đầu tư trong khoảng thời gian này.
Dòng tiền thuần của doanh nghiệp trong kỳ vừa qua có xu hướng giảm là do số tiền kiếm được từ hoạt động đầu tư của kỳ trước đã giảm mạnh, và hiện tại DN đã phải chi trả tiền cho các khoảng hoạt động đầu tư.
Tính thanh khoản của doanh nghiệp ở kỳ hiện tại thấp hơn 2.5. Với chỉ số như hiện tại, DN có tính thanh khoản nằm ở mức trung bình so với mặt bằng chung của ngành. Doanh nghiệp có thể chi trả được các khoản nợ ngắn khi chúng đáo hạn, tuy nhiên đôi lúc sẽ gặp vấn đề về các khoản nợ này.
2. Kiểm soát hiệu quả hoạt động
Biên lãi gộp của doanh nghiệp ở kỳ hiện tại có xu hướng giảm ở kỳ hiện tại. Với chỉ số như hiện tại, DN có biên lãi gộp nằm ở mức trung bình so với mặt bằng chung của ngành. Hiện tại, họ chưa thể chủ động được các kênh phân phối của riêng mình.
Trong kỳ, nguồn lợi nhuận của doanh nghiệp chủ yếu đến từ các hoạt động khác. Điều này cho thấy doanh nghiệp hiện đang gặp vấn đề về các hoạt động kinh doanh chính của mình, họ không thể kiếm tiền từ các hoạt động này. Lợi nhuận từ các hoạt động kinh doanh của DN cũng có xu hướng giảm mạnh trong khoảng thời gian này, và cho tới hiện tại DN không thể kiếm được lợi nhuận từ hoạt động cốt lõi của mình, một điều đáng phải báo động.
ROE của doanh nghiệp có xu hướng giảm trong kỳ hiện tại là do lợi nhuận của doanh nghiệp có xu hướng giảm mạnh ở khoảng thời điểm này.
3. Kiểm soát hiệu suất sử dụng tài sản
ROE của doanh nghiệp ở thời điểm hiện tại không thể thu hút được các quỹ đầu tư tham gia vào góp vốn, khi góp vốn vào, các NĐT không kiếm được bất kỳ lợi nhuận nào ở thời điểm hiện tại.
Việc ROE có xu hướng giảm trong kỳ vừa qua là do hiệu suất sử dụng tài sản (ROA) của doanh nghiệp có xu hướng giảm mạnh trong thời điểm hiện tại. Doanh nghiệp không thể kiếm được nhiều nguồn lợi nhuận hơn từ chính nguồn tài sản của mình.
4. Cơ cấu tài sản
Khoản mục chiếm tỷ trọng lớn nhất trong danh mục tài sản ở kỳ hiện tại là Phải thu ngắn hạn và Đầu tư ngắn hạn. Với Đầu tư ngắn hạn, khoản mục này có xu hướng không đổi trong kỳ vừa qua, còn Phải thu ngắn hạn thì thể hiện xu hướng tăng nhẹ ở khoảng thời điểm này.
Nợ/TTS có xu hướng tăng trong kỳ vừa qua. Với chỉ số như hiện tại, DN có Nợ/TTS nằm ở mức an toàn so với mặt bằng chung của ngành. Doanh nghiệp đảm bảo được khoản nợ dài hạn bằng mức tài sản cao.
Trong 3 năm gần nhất doanh nghiệp có chi đầu tư cho các khoản Tài sản cố định. Tuy nhiên, khi so sánh với mức khấu hao trong cùng khoảng thời gian này, thì chi phí đầu tư nằm ở mức khá thấp, thậm chí không quá đáng kể so với những chi phí được trích trong khoảng thời gian này. Tuy nhiên ở kỳ gần nhất, chi phí đầu tư đang có chiều hướng tăng lên mạnh.
5. Tăng trưởng bền vững
Doanh thu thuần của doanh nghiệp có xu hướng giảm khá đáng kể trong kỳ vừa qua, điều này phản ánh được doanh nghiệp đang gặp vấn đề về việc tăng trưởng và không thể thu hút được các nhà đầu tư cùng tham gia vào góp vốn.
Lợi nhuận sau thuế của doanh nghiệp giảm 100% ở kỳ hiện tại. Xu hướng tăng trưởng lợi nhuận của DN qua các kỳ hiện đang là xu hướng giảm.
6. Phân tích ngành nghề
CTD có điểm số nằm ở nhóm trung bình. CTD cao hơn so với bình quân toàn thị trường
Doanh nghiệp có khả năng sinh lời thấp so với mặt bằng chung. Doanh nghiệp có mức sinh lời thấp hơn so với bình quân ngành ở đa phần các chỉ tiêu.
Doanh nghiệp có tính cam kết tốt với cổ đông. Doanh nghiệp có chính sách cổ tức hợp lý và thực hiện tốt các nghĩa vụ và lợi ích với cổ đông.
Doanh nghiệp tuân thủ tốt hoạt động công bố thông tin, quy tắc kế toán và quy định pháp luật.
(Bài phân tích chỉ là quan điểm cá nhân. Không phải khuyến nghị đầu tư. Chỉ mang tính chất tham khảo)
Nếu các anh chị muốn biết thêm về cách phân tích báo cáo tài chính hiệu quả và thực tế, thì khóa học này sẽ giúp anh chị giải quyết những vấn đề trên:
http://clevercfo.com/khoa-hoc-phan-tich-bao-cao-tai-chinh-online
