1. Quản lý vốn
Trong kỳ, công ty sống chủ yếu bằng nguồn tiền từ hoạt động đầu tư và một phần từ hoạt động kinh doanh. Họ sử dụng nguồn tiền thu này để chi trả cho các hoạt động tài chính tại thời điểm đó.
Dòng tiền thuần của công ty trong kỳ vừa qua có xu hướng tăng và nằm ở mức dương, điều này nhờ vào việc DN đã kiếm tiền từ HĐKD. Tuy nhiên tỷ trọng từ hoạt động kinh doanh của DN vẫn còn khá thấp, DN cần phải có sự cải thiện và tăng trưởng trong tương lai.
Tính thanh khoản của công ty trong quý 1/2022 của DN thấp hơn 1.25. Với mức chỉ số như trên, công ty có tính thanh khoản nằm ở mức trung bình so với mức trung bình của ngành. Họ vẫn có thể đủ nguồn lực để trả các khoản nợ ngắn khi chúng đáo hạn, tuy nhiên cũng cần phải có sự cẩn trọng trong các chiến lược tài chính trong thời điểm sắp tới.
2. Kiểm soát hiệu quả hoạt động
Biên lợi nhuận của DN có sự giảm nhẹ so với kỳ trước đó. Với mức chỉ số như hiện tại, công ty có tỷ suất LNG ở mức trung bình so với mặt bằng chung của ngành và công ty vẫn chưa thể chủ động được kênh phân phối của riêng họ.
Phần lớn lợi nhuận DN kiếm được trong kỳ vừa qua xuất phát từ LN khác. Đây không được coi là 1 điều tích cực bởi vì việc DN không thể kiểm lời được từ các hoạt động kinh doanh chính yếu cốt lõi của họ mà lại có những thu nhập từ những HĐ không thường xuyên. Việc này phản ánh được các chính sách kinh doanh của DN đang gặp khá nhiều vấn đề, các chính sách này không đạt hiệu quả, thậm chí còn gây lỗ cho DN.
Trong kỳ, ROE có xu hướng tăng là nhờ vào việc DN tăng trưởng được lợi nhuận trong kỳ vừa qua. Tuy nhiên như đã đề cập ở trên, đây không được coi là sự tăng trưởng tốt của DN.
3. Kiểm soát hiệu suất sử dụng tài sản
Trong kỳ vừa qua, ROE có xu hướng tăng và mức chỉ số này đủ để thu hút được các quỹ đầu tư tham gia vào góp vốn.
Tuy vậy, việc tăng ROE trong thời điểm này chủ yếu xuất phát từ đòn bẩy tài chính và 1 phần là từ DN sử dụng hiệu quả tài sản hơn so với trước kia. Và với việc sử dụng đòn bẩy tài chính mà không biết cân nhắc, DN có thể gặp các vấn đề nghiêm trọng ảnh hưởng đến dòng tiền công ty.
4. Cơ cấu tài sản
2 khoản mục chiếm tỷ trọng lớn nhất trong danh mục tài sản chính là Phải thu ngắn hạn và Tài sản cố định, cả 2 chỉ tiêu này để có xu hướng giảm nhẹ so với kỳ trước đó.
Doanh nghiệp không chi mua sắm cho các khoản TSCĐ trong 3 năm gần nhất và khi so sánh với mức khấu hao trong thời điểm đó, chúng ta thấy DN cả mức chênh lệch khá lớn ở 2 chỉ tiêu. Điều này phản ánh rằng doanh nghiệp dường như không có sự tăng trưởng lợi nhuận qua các năm.
Nợ/TTS của DN có xu hướng giảm nhẹ trong kỳ vừa qua, và chỉ số hiện tại của DN đang nằm ở mức không an toàn. DN cần phải thận trọng với các khoản nợ dài hạn của mình.
5. Tăng trưởng bền vững
Doanh thu thuần của DN giảm gần 30% so với cùng kỳ trước đó. Điều này cho chúng ta thấy rõ ràng hiện tại các chính sách tăng trưởng của DN gặp rất nhiều vấn đề, các sản phẩm của họ không còn thu hút được KH như trước kia. Và nếu tiếp tục tình trạng như vậy, DN sẽ sớm bị các đối thủ cạnh tranh chiếm mất thị phần của mình, cần có sự thay đổi ngay lập tức.
Lợi nhuận sau thuế của DN tăng 97% so với cùng kỳ trước đó, và lợi nhuận sau thuế của DN đang có xu hướng tăng trưởng tăng qua các kỳ. Theo nhận định, xu hướng tăng này không phải là xu hướng tăng bền vững, vì các hoạt động tăng trưởng của DN hầu như không có, DN đang thu hẹp quy mô kinh doanh của mình, cũng như việc các hoạt động kinh doanh cốt lõi của DN cũng không đem đến các khoản thặng dư cho DN.
6. Phân tích ngành nghề
HHC có điểm số nằm trong nhóm 50% công ty có điểm số thấp nhất.
Doanh nghiệp có khả năng sinh lời thấp so với mặt bằng chung.
Doanh nghiệp có mức sinh lời thấp hơn so với bình quân ngành ở đa phần các chỉ tiêu.
Doanh nghiệp có đòn bẩy tài chính, khả năng thanh toán chưa thật sự vững mạnh.
(Bài phân tích chỉ là quan điểm cá nhân. Không phải khuyến nghị đầu tư. Chỉ mang tính chất tham khảo)
Nếu các anh chị muốn biết thêm về cách phân tích báo cáo tài chính hiệu quả và thực tế, thì khóa học này sẽ giúp anh chị giải quyết những vấn đề trên:
http://clevercfo.com/khoa-hoc-phan-tich-bao-cao-tai-chinh-online
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Dầu thực vật Tường An (TAC) Quý 1/2022:
danketoan.com
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Xuất nhập khẩu Thủy sản Bến Tre (ABT) Quý 1/2022:
danketoan.com
Trong kỳ, công ty sống chủ yếu bằng nguồn tiền từ hoạt động đầu tư và một phần từ hoạt động kinh doanh. Họ sử dụng nguồn tiền thu này để chi trả cho các hoạt động tài chính tại thời điểm đó.
Dòng tiền thuần của công ty trong kỳ vừa qua có xu hướng tăng và nằm ở mức dương, điều này nhờ vào việc DN đã kiếm tiền từ HĐKD. Tuy nhiên tỷ trọng từ hoạt động kinh doanh của DN vẫn còn khá thấp, DN cần phải có sự cải thiện và tăng trưởng trong tương lai.
Tính thanh khoản của công ty trong quý 1/2022 của DN thấp hơn 1.25. Với mức chỉ số như trên, công ty có tính thanh khoản nằm ở mức trung bình so với mức trung bình của ngành. Họ vẫn có thể đủ nguồn lực để trả các khoản nợ ngắn khi chúng đáo hạn, tuy nhiên cũng cần phải có sự cẩn trọng trong các chiến lược tài chính trong thời điểm sắp tới.
2. Kiểm soát hiệu quả hoạt động
Biên lợi nhuận của DN có sự giảm nhẹ so với kỳ trước đó. Với mức chỉ số như hiện tại, công ty có tỷ suất LNG ở mức trung bình so với mặt bằng chung của ngành và công ty vẫn chưa thể chủ động được kênh phân phối của riêng họ.
Phần lớn lợi nhuận DN kiếm được trong kỳ vừa qua xuất phát từ LN khác. Đây không được coi là 1 điều tích cực bởi vì việc DN không thể kiểm lời được từ các hoạt động kinh doanh chính yếu cốt lõi của họ mà lại có những thu nhập từ những HĐ không thường xuyên. Việc này phản ánh được các chính sách kinh doanh của DN đang gặp khá nhiều vấn đề, các chính sách này không đạt hiệu quả, thậm chí còn gây lỗ cho DN.
Trong kỳ, ROE có xu hướng tăng là nhờ vào việc DN tăng trưởng được lợi nhuận trong kỳ vừa qua. Tuy nhiên như đã đề cập ở trên, đây không được coi là sự tăng trưởng tốt của DN.
3. Kiểm soát hiệu suất sử dụng tài sản
Trong kỳ vừa qua, ROE có xu hướng tăng và mức chỉ số này đủ để thu hút được các quỹ đầu tư tham gia vào góp vốn.
Tuy vậy, việc tăng ROE trong thời điểm này chủ yếu xuất phát từ đòn bẩy tài chính và 1 phần là từ DN sử dụng hiệu quả tài sản hơn so với trước kia. Và với việc sử dụng đòn bẩy tài chính mà không biết cân nhắc, DN có thể gặp các vấn đề nghiêm trọng ảnh hưởng đến dòng tiền công ty.
4. Cơ cấu tài sản
2 khoản mục chiếm tỷ trọng lớn nhất trong danh mục tài sản chính là Phải thu ngắn hạn và Tài sản cố định, cả 2 chỉ tiêu này để có xu hướng giảm nhẹ so với kỳ trước đó.
Doanh nghiệp không chi mua sắm cho các khoản TSCĐ trong 3 năm gần nhất và khi so sánh với mức khấu hao trong thời điểm đó, chúng ta thấy DN cả mức chênh lệch khá lớn ở 2 chỉ tiêu. Điều này phản ánh rằng doanh nghiệp dường như không có sự tăng trưởng lợi nhuận qua các năm.
Nợ/TTS của DN có xu hướng giảm nhẹ trong kỳ vừa qua, và chỉ số hiện tại của DN đang nằm ở mức không an toàn. DN cần phải thận trọng với các khoản nợ dài hạn của mình.
5. Tăng trưởng bền vững
Doanh thu thuần của DN giảm gần 30% so với cùng kỳ trước đó. Điều này cho chúng ta thấy rõ ràng hiện tại các chính sách tăng trưởng của DN gặp rất nhiều vấn đề, các sản phẩm của họ không còn thu hút được KH như trước kia. Và nếu tiếp tục tình trạng như vậy, DN sẽ sớm bị các đối thủ cạnh tranh chiếm mất thị phần của mình, cần có sự thay đổi ngay lập tức.
Lợi nhuận sau thuế của DN tăng 97% so với cùng kỳ trước đó, và lợi nhuận sau thuế của DN đang có xu hướng tăng trưởng tăng qua các kỳ. Theo nhận định, xu hướng tăng này không phải là xu hướng tăng bền vững, vì các hoạt động tăng trưởng của DN hầu như không có, DN đang thu hẹp quy mô kinh doanh của mình, cũng như việc các hoạt động kinh doanh cốt lõi của DN cũng không đem đến các khoản thặng dư cho DN.
6. Phân tích ngành nghề
HHC có điểm số nằm trong nhóm 50% công ty có điểm số thấp nhất.
Doanh nghiệp có khả năng sinh lời thấp so với mặt bằng chung.
Doanh nghiệp có mức sinh lời thấp hơn so với bình quân ngành ở đa phần các chỉ tiêu.
Doanh nghiệp có đòn bẩy tài chính, khả năng thanh toán chưa thật sự vững mạnh.
(Bài phân tích chỉ là quan điểm cá nhân. Không phải khuyến nghị đầu tư. Chỉ mang tính chất tham khảo)
Nếu các anh chị muốn biết thêm về cách phân tích báo cáo tài chính hiệu quả và thực tế, thì khóa học này sẽ giúp anh chị giải quyết những vấn đề trên:
http://clevercfo.com/khoa-hoc-phan-tich-bao-cao-tai-chinh-online
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Dầu thực vật Tường An (TAC) Quý 1/2022:
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Dầu thực vật Tường An (TAC) Quý 1/2022
1. Quản lý vốn Trong kỳ vừa qua, công ty sống bằng nguồn tiền từ hoạt động tài chính và đầu tư, họ sử dụng nguồn tiền này để chi trả cho dòng tiền từ các hoạt động kinh doanh. Dòng tiền thuần của công ty trong kỳ vừa qua có xu hướng tăng và chỉ số này đạt mức dương là nhờ DN có thể kiếm được...
Phân tích báo cáo tài chính CTCP Xuất nhập khẩu Thủy sản Bến Tre (ABT) Quý 1/2022
1. Quản lý vốn Trong kỳ vừa qua, công ty sống bằng chủ yếu bởi nguồn tiền từ HĐ tài chính và một phần từ hoạt động kinh doanh , họ sử dụng số tiền này để chi trả cho dòng tiền từ các hoạt động đầu tư của DN. Ở thời điểm hiện tại, dòng tiền thuần của công ty có xu hướng tăng, nhờ vào việc DN đã...
